Munkavállalói részvényopciók: 4 dolog, amit tudnia kell, mielőtt azt mondanád: "igen"

Az emberek általában nem nagyon jó az önmegtartóztatásuk miatt, ezért találtak bilincseket.

Egyszerű érv szólhat, hogy az esküvői gyűrűk bilincsnek számítanak, de akkor is, ha nem értenek egyet ezzel a fogalommal, nem vitatható, hogy a bilincsek különböző formákban, méretekben és anyagok.

Mindazonáltal nem minden fém bilincs fém. Ha céged a kompenzációs csomag részeként Önnek részvényopciókat biztosított, egy másikfajta bilincset keres - egy olyan pénzügyi, amely arra törekszik, hogy a munkáltatójához láncoljon, ameddig csak lehetséges.

Mielőtt ellenállna a letartóztatásnak, Stock Option

Ha egy munkáltató részvényopciót ad, akkor jogot ad, de nem köteles a társaság részvényeinek megvásárlására egy meghatározott áron (a strike-áron) vagy az opció lejárati dátuma előtt (általában több év múlva). Az Ön opcióinak értéke a munkáltatói készlet árából származik.

Tegyük fel, hogy a XYZ cégnél dolgozik, és a vállalat megadja a lehetőséget, hogy 1000 részvényt vásároljon 40 dollárért a következő 10 évben. Ez nagyon félelmetesnek tűnik, de két dolgot kell megjegyezned:

• Nem vásárolhat készleteket élelmiszert vásárolni.
• Ezek a részvényopciók csak akkor értékesek, ha az állomány 40 dolláros részvényenként meghaladja az opció lejárta előtt

Például, ha a XYZ részvényei 60 dollárra emelkednek, és a részvények 40 dollárra történő megvásárlására jogában áll, lehetőségeit gyakorolhatja, 40 000 dollárt fizethet a részvényeiért (40 x 1000 dollár), és fordulhat jobbra, és eladhatja őket a nyílt piacon 60 000 dollárért. 20,000 dollárt könnyű pénzt keresel.

Általában a cégek a jelenlegi piaci ár felett sztrájkokat adnak. Példánkban a vállalat 40 dolláros részvényt adhat meg, annak ellenére, hogy az állomány jelenleg csak 30 dollár értékben kereskedik. Ezzel az értékek értéktelenek, mert nem fizetsz $ 40-t egy 30 dolláros készletért.

Itt fekszik a dörzsölés. Ha Ön a XYZ cég marketingjének vezetője, akkor van valami befolyása arra, hogy milyen jól működik a vállalat. Ha pénzt szeretne készpénzre cserélni, akkor természetesen elgondolkodhatsz arról, hogy mit tudsz tenni, hogy a cég többet érjen, így a részvényárfolyam megemelkedik.

Ez az opciós támogatások szépsége. Azáltal, hogy bőrt biztosít a játékban, befektetnek az ügybe: növelik a részvényesi értéket.

Opciós támogatások

Az opciók befogadását egy opciós támogatás megszerzésének hívják. A XYZ cég a megbízó, és te vagy a kedvezményezett. Az XYZ társaság igazgatóságának jóvá kell hagynia a részvények számát, amelyeket az alapkezelõk az opciós juttatásokból adnak ki, és gyakran a dimenziók bizonyos szerepet betöltenek a munkavállalóknak nyújtott támogatások feltételeinek (pl. Minden alelnök 1000 db részvényt kap, a rendezői szintű alkalmazottak még 750 részesedésű támogatások, stb.).

Az opciók adományainak gyakran jönnek, ami azt jelenti, hogy egy rész idővel gyakorolhatóvá válik. Tehát, ha a tavalyi évben a XYZ társaság 1000 opciót adott meg 40 dollárral, de a lehetőségek öt év alatt 20% -ot tesznek ki, akkor az Ön 1000 részvényének mindössze 20% -a jelenleg gyakorolható. A következő évben az Ön 1000 részvényének 40% -a gyakorolható; az ezt követő év 60% -a. Ha a részvények ára ebben az időben 40 dollár felett van, akkor lehetősége van gyakorolni az opciókat, de csak azok, amelyeknek tulajdonosa van. Ez a tantalizing bilincs megragadja a céggel hosszabb ideig.

Gyakran megváltozik az irányítás a feljogosítást. Tehát ha az ABC Company eléri a XYZ vállalatot a következő évben, az 1000 opció 100% -a valószínűleg azonnal megvalósíthatóvá válik.

Nem minősített opciók (NQO) és ösztönző opciók (ISO)

: nem minősített opciók (NQO) és ösztönző részvényopciók (ISO-k).

Ha NQO-kat kap, rendes jövedelemadót fizet a gyakorlati ár és az állomány piaci értéke közötti különbségre, amikor gyakorolsz. Tegyük fel tehát, hogy három évvel az 1000-es opció után a Company XYZ készlete 60 dollárig tart. Úgy dönt, hogy gyakorolja, még akkor is, ha csak 600 lehetősége van.

Úgy gondolja, hogy az állomány tovább fog nőni, ezért tartja a részvényeket. Annak ellenére, hogy nem adta el a részvényeket, akkor a gyakorlati idõpontban meg kell fizetnie a szokásos jövedelemadót az ellenõrzési ár és a piaci érték különbsége között. Példánkban ez a különbség 600 részvény x ($ 60 - $ 40) = $ 12,000 lenne. Ha a 28% -os adókulcsban vagy, akkor 3,360 dollárt fizet, még akkor sem, ha még nem adta el a részvényeket. És vigyázz - akkor fizetsz tőkenyereséget, ha végül eladod a részvényeket több mint 60 dollárért.

Ha ISO-t kapsz, általában nem fizetsz adót, amikor gyakorolsz; ehelyett tőkenyereség adót fizet a különbözet ​​és az ár között, amelyen végül eladja a készletét. Tegyük fel tehát, hogy három évvel az 1000-es opció után a Company XYZ készlete 60 dollárig tart. Úgy dönt, hogy gyakorolja, még akkor is, ha csak 600 lehetősége van. Ha azonnal eladja a részvényeket, 600 x ($ 60 - $ 40) = $ 12,000 nyereséget realizál. De a nyereség rövid lejáratú tőkenyereségét fizeti, ami például 35%, vagyis 4.200 dollár.

Másrészt, ha gyakorol, majd tartja az állományt, mondjuk öt évvel az értékesítés előtt 60 dollárral még mindig 12 000 dolláros nyereséget termel, de most már hosszú távú tőkenyereség-adót fizetsz, ami 15% -ot tesz ki, és így 1800 dollár adóbevallást tesz.

Befektetési válasz: A munkavállalói részvényopciók egy módja annak, hogy bilincset adj egy társaságnak. Mindazonáltal ez egy édes börtön lehet. Ha céged jól működik, és az állomány megemelkedik, akkor a pénzösszeget csak a sztrájk, a részvényár, az adótörvény és türelme korlátozhatja.