Hogyan kerülhetem el a legrosszabb befektetési hibát, amit valaha láttam

A befektetési hibák listája hosszabb mint amire emlékszem (és mint az 1990-es és a 2000-es évek elején álló raktári bróker, alkalmam nyílt arra, hogy rengeteget láthasson).

Túlságosan elkötelezett, túlzott kereskedelem, ágazati koncentráció, ezt nevezed - láttam mindazok, amilyen sok első alkalommal a befektetők egy évtizeddel ezelőtt kerültek piacra.

Ezeknek a hibáknak a kiváltó oka azonban még mindig életben van és még ma is olyan, ami még mindig túl könnyű ahhoz, hogy, még a piaci veteránok számára is.

Szeretné tudni, mi az? Hajlandó vagyok fogadni, csak egy maroknyi ötletet találsz ki.

2004. december 30. : "Ha bármilyen jelentős farokszél van, amit kapunk, akkor a piacnak meg kell felelnie legalább 10% ebben az évben (2005). " (Brenda Buttner, a Fox News Business Reporter). Azon a napon volt a konzervatívabb 2005-ös kilátás a "Your World" -vel Neil Cavuto-val, és a legtöbb vendég előrejelezte, hogy a Dow 13.000-re vagy 14.000-re (kb.

2009. március 10. : "A makró, a háztartások, a pénzügyi cégek és a vállalati egyensúlytalanságok súlyossága miatt az Egyesült Államokban és a világ minden táján ez a Q2 vagy Q3 pletykák piaci rallyja az előző 5 az elmúlt 12 hónapban … Az S & P 500 cégek egy részvényre jutó nyeresége a $ 50- $ 60 tartományban lesz, de 40 dollárra eshet. Az árjövedelmek (P / E) aránya a 10-12. ha a bevételek közelebb vannak az 50-hez, vagy a P / E arány 10-re esik, akkor az S & P 600-ra, vagy akár 500-ra csökkenhet. Ugyanúgy a Dow legalább olyan alacsony, mint 7 000, esetleg akár 6 000 vagy 5000. "(Nouriel Roubini, Perma-Bear)

2004. november :" Egy másik nagyon erős bul l piac alulról kibontakozik … 2005 nagyon erős lesz … jobb, mint az 1990-es évek! Jóslás: Dow 40,000, Nasdaq 20,000 2009-re . " (Harry Dent, a következő nagy bubble boom szerzője: Hogyan nyerjünk el a történelem legnagyobb fellendüléséből: 2005-2009.)

A lista folytatható az oldalakra, radikális kilátásokkal - mind a bullish, mind a bearish - Schiff, Shiller és Stein nevekből, de ezek a három pontosan fogalmazza meg a pontomat: mindhárom hibás volt.

2005-ben a készletek nem kaptak 10% -ot vagy többet; az S & P 500 mindössze 3% -ot nyert abban az évben. A Dow Jones ipari átlag egy aljával - az "alulról" érkezett - 6,469-re azon a héten, amikor Roubini megosztotta a szörnyű kilátásait, mielőtt 2011 elejéig közel 13 000-re emelkedett volna. És nem mondhatjuk, hogy a Dow semmiképpen sem volt közel 40 000-nél 2009-ben, annak ellenére, hogy 2005-ben a Dent könyvelési promóciós előadásai azt sugallták, hogy ez lenne.

Most, hogy rossz a megbocsátható bűn. Az előrejelzés nehéz. Senki sem mindig igaz. Ahhoz, hogy felállhasson a tetőn és a mellkasodat, hogy teljesen biztos vagy benne, átléphetsz egy sort.

Ezek a médiakutyák nem tűnnek méltányolni, hogy a rendszeres befektetők hallgatják szavaikat és cselekszenek rájuk.

Egy kis titkot hagyok neked: A pénzügyi televízió nem érdekli, milyen vad vagy lehetetlen a jóslatok - vagy milyen őrültek vagy az alapok az úgynevezett guruk. Valójában a legtöbb pénzügyi hír TV szereti ezeket a szélsőséges véleményeket egyszerűen azért, mert (te kitaláltad) nagyszerű a minősítésekhez.

Nincs számukra elszámoltathatóság, és ritkán fogják a televíziós média újra átgondolni a múltbeli előrejelzéseket, teszt. Harmadik felek azonban követik ezeket a nézeteket, és úgy találják, hogy az elmúlt évtizedben a vad és jól publikált piaci előrejelzések körülbelül a fele egyszerűen nem jön el.

# - ad_banner_2- # Ez igaza van - a televíziótól érkező piaci és gazdasági vélemények olyan megbízhatóak, mint a pénzérmeléssel kapcsolatos döntés alapja.

Az érdekes, hogy ez többnyire TV-alapú jelenség. Néhány ilyen vad kilátás indul az internetre, de ezek általában a televízión talált merész előrejelzésekről szólnak.

Valamilyen oknál fogva, amikor ezeket a szakértőket arra kérik, hogy írják, a súlyosságot tárcsázzák, és / vagy a figyelmeztetések hozzáadásra kerülnek.

A nyomtatott média általában elmúlik ezeknek az őrült előrejelzéseknek.

A befektetési válasz : A legrosszabb befektetési hiba megoldása, amit valaha láttam, hogy ez a labda gördült, megoldásom egyszerű: Kapcsolja ki a TV legalább metaforikusan. Találjon pár olyan nem-TV-forrást, amelyekben megbízik, és ragaszkodik hozzájuk, amíg nincs okuk kétségbe vonni motívumaikat.

Nem, nem mondom, hogy minden olyan kommentár és betekintés, amelyet a televízióban találsz, haszontalan. Még mindig nagyszerű módja annak, hogy rengeteg információt kapj rövid idő alatt. Ugyanakkor a "take action now" elfogultságra is épül, még akkor is, ha a legjobb befektetési döntés gyakran egyszerűen csak tennivaló, csak türelmes.

Te vagy a legjobb elemződ. Túl sok tévét néz, és az agyad elfelejtette.