MLP adózási kérdések minden befektetőnek tudnia kell

A legtöbb jövedelem-befektető ismeri a közös eloszlások adóügyi kezelését, mint például a képzett és nem minősített osztalékokat. De mielőtt olyan nagy hozamú befektetésekbe ugrottál, mint a mesterséges korlátolt felelősségű társaságok (MLP-k), akkor legjobb megérteni összetett eloszlásait.

1. kiadás: Tőkemegtérülés

Az MLP eloszlások egy másik állat. A disztribúció kis részét a rendes jövedelemként adóköteles jövedelem lehet, de az oroszlánrész (80-90%) "tőkemegtérülésnek" minősül. Fontos megjegyezni, hogy ez nem ugyanaz a megtérülés ha a zártvégű alapok elosztják, ha nem rendelkeznek az alap ütemezett eloszlásának fedezésével. Ehelyett az MLP tőkehozam (ROC) lényegében pénzforgalom. Az MLP-k esetében a tőke visszavétele nem adóköteles, amikor megkapja, de csökkenti a költségalapját, amikor eladja az egységeit.

Íme egy példa …

Azt mondod, hogy eredetileg 1000 darab MLP-t vásároltál 35 dollárért, és úgy döntesz, hogy eladod őket egy évvel később. Az év során 5000 dollárt kapott a ROC-ban, így a csökkentett költség alapja 35 000 - 5 000 dollár = 30 000 dollár.

Az egységek eladása során a vételi ár és a csökkentett költségbevétel közötti 5000 dolláros különbözet ​​a szokásos jövedelemként kerül levonásra az Ön marginális adókulcsán. Tehát, ha az Ön marginális adókulcsa 28%, akkor 1400 dollárt kell fizetnie az adókból.

Ezzel szemben, ha olyan rendes állományt vásárolt, amely 15% -os osztalékadó-adókulccsal adóköteles osztalékot fizetett, akkor csak 750 dollár adót fizetne. Az MLP-k nem adómentesek, ahogy néhány kommentátor javasolja. De lehetővé teszik, hogy adókat terjesszen, amíg nem adják el.

Ne feledje, hogy a fenti példában az egyetlen ok, amiért a vételár és a csökkentett költség alapú $ 5000 közötti különbözet ​​adót fizetett, az, hogy eladtuk az egységeket. Ha MLP-t vásárol és tart, akkor hosszú időre elhalaszthatja az adókivetést. Ezenkívül a költségalap a halálodra a jelenlegi piaci árra áll vissza, így az MLP-k vonzó hosszú távú tartást jelentenek az Ön birtoka számára.

Mint más befektetések esetében, akkor is adóköteles az eladási ár és a vételár közötti különbséggel a hosszú távú tőkenyereség aránya jelenleg 15%. Ha eladja az 1000 egységet 39 dollárért, a $ 4,000-os nyereség 15% -át vagy 600 dollárt kell fizetnie.

Egy másik mód arra gondolni, hogy a ROC-nak tulajdonítható 5 000 dollár adót vetett ki marginális adókulcsán, és akkor a hosszú távú tőkenyereség árfolyamán a részvényárfolyam 4.000 dolláros növekedésének tulajdonítható adót fizetett.

Issue # 2: UBTI in IRAs

Nemrég az egyik előfizetőm, a D.S. azt mondta, nyugdíjba vonul. Hozzátette, hogy szeretne jövedelembiztosítékát adómentességi IRA-ban tartani. Így az osztalékai anélkül tagolódhatnak, hogy adóztatnák, amíg el nem kezd a nyugdíjba vonulást.

Néhány közelmúltbeli profitszerzés után a D.S.-nek mintegy 100.000 dollár tőkéje volt, hogy befektessen az IRA-ba. Hallotta azonban, hogy nem lenne helyes az egyes MLP-k egy IRA-ban vagy 401 (k) -ben tartani. Azt akarta tudni, hogy ez igaz-e, és ha igen, akkor minden alternatívát javasolnék.

Mielőtt válaszoltam a kérdésére, elmondtam neki, ahogyan minden előfizetőt megteszek, hogy nem tudok foglalkozni az esetleges releváns adózással az egyéni előfizetőknek. Bölcs dolog konzultálni egy adótanácsadóval, mielőtt bármilyen típusú MLP befektetést hozzáadna fiókjához.

Ez azt jelenti, hogy a D.S. kérdésre adott rövid válasz az, hogy nincs IRS-szabály az MLP-k megtartása ellen az IRA-típusú adózási halasztott számlán. Ennek ellenére a legtöbb pénzügyi tanácsadó ellenzi ezt.

Ezért van.

A partnerségek nem fizetnek társasági adót. Ehelyett Ön, mint partner és befektetésijegy-tulajdonos, felelős az adókért az üzleti tevékenységükért. A társaság beszámol az adóköteles jövedelméről és tőkejövedelméről a K-1 menetrendről, amelyet február végén vagy március elején kap.

A K-1 adóbevallás miatt ügyelnie kell arra, hogy az MLP-k nagy portfólióját tartsák be adóvédelmi IRA-típusú számlán. Ez azért van így, mert az MLP-k egy része az adóköteles jövedelemnek tekinthető független üzleti adóköteles jövedelemnek (UBTI), vagy olyan jövedelemnek, amely nem kapcsolódik az adóterhelésű fiók elsődleges céljához.

# -ad_banner_2- # Ha egy befektető több mint 1000 dollárt kapott az UBTI-ben az adózás előtti számláján egy év alatt, akkor a számla az IRS-hez tartozhat a szövetségi jövedelemadó miatt, amely meghiúsítja a befektetéseknek az adó- előnyös számla. Minden adó-halasztott számlán 1000 dolláros levonás engedélyezett az UBTI-n. Ezt követően az UBTI rendes jövedelemként adóköteles. Ez az adócsökkentés erőteljesen csökkenti a visszatérést, különös tekintettel azokra a további adókra, amelyeket akkor fizet, amikor visszavonja a készpénzeloszlást a számlájáról a nyugdíjazáskor.

Lehet, hogy úgy gondolja, "Nos, megoldást látok, és több IRA-t nyitok. " Sajnálom. Az IRS ezt is gondolta, és az UTBI-t 1500 dollárra korlátozza az összes adózás elhalasztott számláin, függetlenül attól, hogy hányan rendelkezel.

Továbbá, ha az UBTI-ra vonatkozó 1000 dolláros limitet meghaladja, az IRA-letétkezelőnek szüksége lesz hogy az Ön nevében benyújtsa az IRS Form 990-T-et. A disztribúciót társasági adókkal fogják megadóztatni, mivel ez az adózás elhalasztott számlája, és nem az Ön személyisége. Továbbá, a tipikus díjat a papírmunka körülbelül 200 dollár minden MLP Önnek.

Ahhoz, hogy megfizesse az esedékes adókat és az előkészítő díjakat, folyadékot kell fizetnie a számláján. Ellenkező esetben, ha kifizeti a díjakat a zsebéből, a befizetés a számlájához való hozzájárulásnak tekintendő, ami büntetést vonhat maga után, ha már az évre vonatkozó hozzájárulásait is felülírta. Az állami adók szintén összetettséggel járhatnak a bejelentéshez.

Hosszú történet rövid, beszélje meg adókönyvelőjével vagy ügyvédjével, hogy lássa, az MLP-k portfóliója elég nagy ahhoz, hogy veszélybe sodorja az UBTI adóbevételeit.

A befektetési válasz: Az MLP-adókat körülvevő szabályok bonyolult, de ne hagyja, hogy ez megakadályozza Önt abban, hogy érdemes befektetési döntést hozzon. Az MLP-k a legmagasabb hozamokat kínálják, és a legtöbbet úgy tervezték, hogy növelje elosztásaikat. A növekvő jövedelem és a tőkejövedelmek története a választott MLP-ket érdemes az adó időn túl.

A szerzőről: Carla Pasternak a jövedelemkutatás igazgatójaként szolgál a magas hozamú befektetési és osztalékfizetési lehetőségek terén. Ezek a hírlevelek együttesen havonta több mint 200 000 előfizető kezébe adják szakértelmét. Kattintson ide további információért …