Level-Load Definition & Example
Level Load
Tartalomjegyzék:
Mi ez:
A level-load a befektető a befektetés ideje alatt. A szintterhelésű befektetési alapokat gyakran "C-részvényként" nevezik.
Hogyan működik (példa):
A szint-terhelés százalékban kifejezve, és azokat közzé kell tenni a potenciális befektetőknek a alap tájékoztatóját. Nézzünk egy példát:
Tegyük fel, hogy 10.000 dollárt fektetett be az XYZ Társaság befektetési alapjába, amelynek 4% -os éves szintű terhelése van. Az első évben a beruházás 12 000 dollárra nő, de nem áll készen eladni. Az első év végén 480 dollárt (12 000 x x0,44) kell fizetnie az alapkezelőnek, így 11,520 dollárt fizet a számláján. Ön az alap egy évig és 14 000 dollárra nő. A második év végén 4 $ 14 000 dollár ($ 560) tartozik, 13,440 dollárért. Ez a fizetési struktúra addig folytatódik, amíg Önnek az alapban lévő részvényei vannak. A terhelés mértéke állandó (szint), de a fizetési mennyiségek növekednek, ahogy a befektetés növeli az értéket.
Tegyük fel, hogy ugyanazt az összeget fektette be ugyanarra az XYZ befektetési alapba, de úgy dönt, hogy eladja a kevesebb mint egy évvel később. Még mindig fizetnie kell a szintenkénti terhelésnél. Ha a 10.000 dollár nyolc hónapos időszakra 10.500 dollárra nőtt, akkor továbbra is a 10.500 dollár 4% -a marad. Ily módon, ha egy befektető készen áll a befektetésnek egy szintes terhelésű fizetési struktúrával történő eladására, a végső kifizetés hasonló a hátsó terheléshez (bár az arány általában kisebb).
Miért fontos:
A szintterhelések leggyakrabban a befektetési alapokhoz kapcsolódnak. Mivel a befektetési alapok száma és népszerűsége nőtt, a normál betöltési és háttértáró alapok hamarosan normává váltak.
A szintterhelés fizetési struktúrái lehetővé teszik a befektetők számára a jutalékfizetések elosztását, és lehetővé teszik a teljes befektetési összeg kiszámítását is befektetett az alapba a kezdetektől. A szintterhelési struktúra azonban véletlenül ösztönözheti a befektetési jegyek gyakori kereskedését, ami bizonyos szintre emelkedő befektetési alapokat kényszerít, hogy több pénzt tartson kézben, ahelyett, hogy mindent befektetett volna.
A szintbeli terheket és egyéb díjakat közzétették egy befektetési alap tájékoztatóját, és fontos megérteni, hogy a szintterhelés csak az egyik többféle díjat vehet fel. Ezért befektetések összehasonlításakor a befektetőknek ügyelniük kell arra, hogy az egyes befektetésekhez kapcsolódó összes díjat, nem csak a terhelés nagyságát értékeljék.
