A befektetési alapadatok nem olyan jóak, mint a hirdetettek - Itt van miért?

akkor a befektetései nem ugyanazok, mint a piac - vagy akár azt is, hogy a saját befektetési alapja szerint visszatérése van?

Nos, valószínűleg nem képzeli el a dolgokat. az egyetlen, aki ezt a változatot tapasztalja - ez gyakorlatilag mindenki számára megtörténik!

Csak másnap átnéztem befektetéseimet, és egy olyan alapot találtam, amelynek az előző évi 12,86% -os megtérülése volt, és a befektetési alap jelentette a visszatérés 13,38% volt.

Elkeseredett vagyok? Nem!

Szólnunk kell a szabályozókhoz? Nincs rá szükség.

A variancia könnyen megmagyarázható, és természetes része a rendszeres befektetésnek.

Miért történik ez, és mit kell tenned ezzel az információval?

Hadd magyarázzam el …

Miért A befektetési eredmény különbözik

Amikor egy befektetési alap jelentést tesz az évre vonatkozó teljesítményéről, az első napon átalányösszeggel kezdődik, az elosztásban szereplő faktoring és minden olyan árváltozás, amely az évre visszavezethető.

Here's a képlet:

[(Új ár - vételár + osztalékok) / régi ár] X 100

És itt is működhetne:

• Az év során $ 1 osztalékot fizetnek.
• December 31-én az új ár 12 dollár.
• Az adott év teljes hozama 30% - [($ 12 - $ 10 + 1) / $ 10] X 100.
• De ez nem igazán a való világban. A legtöbb ember nem vesz befektetést az év első napján, és egyedül hagyja az egész évet. Ehelyett 401 (k) -on keresztül hozzáadhat pénzt néhány héten keresztül, vagy esetleg lemondsz az osztalék kifizetéséről, mert túl későn fektettél be az évbe. Ezek csak néhány ok, amiért a megtérülésed különbözik a befektetési alaptól.

Itt egy reálisabb példa:

Az alapba befektetett január 21-én 11 dollár vételáron.

• Elvesztette az osztalékot ex dátumot (az a dátum, ameddig kellett volna az állomány tulajdonosa az osztalék kifizetése érdekében), így nem kaptok osztalékot.
• Az év végi ár még mindig 12 dollár volt.
• A teljes hozam 9% - [($ 12 - $ 11 + $ 0) / $ 11 X 100.
• Itt vannak a fő okai, hogy visszatérése eltér az alap jelentett teljesítményétől.

befektetés:

• Lehet, hogy érzelmileg értékesítetted a készletedet egy alacsony ponton, vagy vásároltad a magasba. Talán rendszeres időkeretbe fektettek be, például egy 401 (k) -vel, ahelyett, hogy ezt az összeget az egy évre eső egyösszegben hajtanák végre. Mindenesetre egyszerűen elfelejtheti az alap teljesítményének legjobb és legrosszabb napjait akár egy napig is. Az elosztások időzítése:
• Ha egy alap osztalék vagy tőkenyereség kifizetését teszi az alap egy adott időpontban az alap tulajdonosán alapul. Röviden, ha nem az alap a megfelelő időben, akkor nem kapja meg a kifizetést. Ez csökkenti a megtérülést. Terhelési vagy értékesítési költségek:
• Ezeket általában nem veszik figyelembe, amikor az alapok kiszámítják a megtérülést. Azonban hatással vannak a visszatérésre, mert azonnal csökkentik a befektetés értékét. A visszajuttatások használata a portfólió kezeléséhez

Most mit kell tennie ezzel az információval? Amikor portfóliómát értékelek, a tényleges hozamot használom, és nem az alap jelentett hozamát, hogy összehasonlíthassam a megfelelő indexet.

Kövesse az alábbi lépéseket a saját portfólióhoz:

Határozza meg a visszatérést:

1. befektetései meghatározzák, hogyan kitaláljátok ezt a számot. A Quicken-t használom, amely beépített átlagos éves hozamjelentéseket biztosít. Azonban a múltban Excel-t és XIRR-funkcióját is használtam. Nézze meg a nyomkövető eszközt, és nézze meg, hogy rendelkezésre áll-e egy jelentéskészítő funkció. Ha nem, akkor nyissa meg az Excel programot, és használja az XIRR funkciót a tranzakciókkal a fiókjából. Határozza meg, hogy mit kell összehasonlítani:
2. Például egy kis cap-alapban dönthet úgy, hogy használja a Russell 1000-et. Ellenőrizze, hogy ez egy almás-almás összehasonlítás:
3. Most hasonlítsa össze az indexet és a visszatérését, és győződjön meg róla, ugyanaz a visszatérési számítás. (Az alapok többsége az átlagos éves hozamot használja, de a finom nyomtatást el szeretné olvasni, hogy megerősítse ezt). Ha a visszatérés magasabb - gratulálok! Ha az index vagy az index alatt van, itt az ideje mélyebben megragadni a számokat és a befektetési alapot annak eldöntéséhez, hogy ez még mindig a megfelelő befektetés az Ön számára. A befektetési válasz:

Ne csak vegye be az alap jelentett vissza a saját megtérüléséért. Ehelyett időt fordíthat a visszatérési számok futtatására. Ez segíti Önt a portfóliójának és teljesítményének megismerésében.