A legegyszerűbb módja a mai ingatlanbefektetésnek

Az ingatlan befektetési bizalmának (REIT) részvényeinek tulajdonlása az egyik legegyszerűbb módja ingatlan vásárlására.

Az ingatlannak "valódi" értéke van, amelyet a befektetők érinthetnek, érzik és értenek. Ez a kézzelfogható érték és a jó minőségű ingatlanok korlátozott kínálata együttesen teszi a REIT-okat az egyik legstabilabb befektetési alternatíva köré.

A REIT-ek nélkül a befektetőknek nagy összegű (gyakran kölcsönvett) összegeket kell befektetniük ahhoz, hogy képesek legyenek vásárolni tulajdonságokat. A befektetőnek személyesen kell garantálnia a hiteleket, és felelőssé válik mindazért, ami az ingatlanhoz fordult.

REIT-el az egyetlen kockázat a befektetett összeg.

REITs: The Basics

épületek és pénzt keresni bérbe ezeket a tereket magánszemélyek vagy vállalkozások számára. Egyes REIT-ek szintén kamatoznak az ingatlan értékpapírra, például jelzáloglevelekre. Az egyéb REIT-ek egyszerűen különböző ingatlantársaságokat finanszíroznak.

A legtöbb befektető REIT-eket vásárol gazdag osztalékukért. Az átlagos diverzifikált ingatlan REIT éves osztalékhozam 7,5% - több mint hármas az S & P 500 Index tagjai által fizetett átlagos 2,0% -os hozam. Ez a pénz a zsebében.

Még jobb, ha a készpénz általában bejövő, függetlenül attól, hogy egy adott REIT részvény ára megy-e vagy meghalad. Ez azért van, mert egyedülálló adókedvezményük megőrzése érdekében a REIT-eket törvény kötelezi arra, hogy jövedelmük 90% -át osztalékként fizessék a részvényeseknek. Viszonzásul a REIT nem tartozik a társasági adó alá.

A hátrányos helyzetben, mivel a REIT nem fizet jövedelemadót, osztalékaikat általában teljes mértékben adóztatják, ami azt jelenti, hogy a kapott osztalékokat rendes jövedelemként kell megadóztatni 35%. A legtöbb REIT osztalék nem felel meg a 15% -os osztalékadó-kulcsnak.

De még az extra adók után is a legtöbb REIT fizetés hozama jóval magasabb, mint a legtöbb más közös készletből származó adóköteles ekvivalens hozam. A kedves befektetők elkerülhetik ezeket az extra adókat, ha a REIT-eket egy adóelőnyben részesített számlán tartják, mint egy Roth IRA.

Vásárolja meg a készletet, nem pedig a hozamot

Míg a legtöbb ember megvásárolja a REIT-eket gazdag osztalékhozamukért, a kizárólag a hozam alapján alapuló készlet hatalmas hibát okozhat. Ez azért van így, mert a vállalati osztalékfizetések semmiképpen sem garantáltak.

Bár egy vállalat akár egészen 10% -os osztalékhoz juthat, az nem biztos, hogy ilyen gazdag kifizetést képes fenntartani, ha üzleti modellje nem szilárd. Mivel a vállalatok általában kivonják az osztalék készpénzt a nyereségből, a nyeremények lecsúszhatnak, ha a nyereséget megcsípik.

Például az amerikai autógyártók hagyományosan híresek a jóképű hozamokról. De miután az iparág nem állt nyereséggel, az osztalékok elpárologtak. A befektetők, akik Ford (NYSE: F) részvényt vásároltak, 2006-ban elvesztették osztalékukat. Egy osztalék után General Motors (NYSE: GM) végül 2008 nyarán felfüggesztette osztalékát.

A leginkább jövedelmező állományok azok, amelyek az osztalékon és a részvényárfolyamon keresztül a legnagyobb teljes hozamot generálják. A befektetőknek meg kell keresniük azokat a társaságokat is, amelyek osztalék-újrabefektetési tervet (DRIP) kínálnak, amely lehetővé teszi a befektetők számára az osztalékfizetések újrabefektetését, hogy több részvényt vásároljanak anélkül, hogy tranzakciós díjak

De még ha REIT-et is talál, amely megfelel ezeknek a kritériumoknak, egy további tényező a legfontosabb: Fontos tudni, hogy mi a REIT tulajdonosa.

Tulajdonságtípus kulcs

Sok REIT specializálódott egy ingatlan típus, például irodák, lakások, raktárak, regionális bevásárlóközpontok, bevásárlóközpontok, szállodák vagy egészségügyi központok. Az olyanok, mint a

Duke Realty (NYSE: DRE) , saját kiskereskedelmi, ipari és irodai tulajdonban vannak. Néhány másik befektetés olyan speciális tulajdonságokra, mint például a Szórakoztató tulajdonságok (NYSE: EPR) , amely filmszínházak tulajdonosa. Ahhoz, hogy megkapja az érzést, hogy a REIT pénzt keres, mindig figyeljen oda a REIT tulajdonát képező ingatlan típusa.

Minden ingatlanszektort különböző gazdasági tényezők befolyásolnak. Ha például a munkaerőpiac fellendül, például az irodai REIT-ok vonzerebbek lehetnek, mivel több ember dolgozik, és több helyre van szükségük a befogadásuk érdekében.

# - ad_banner_2- # Ha a fogyasztói kiadások csökkennek, akkor egy bevásárlóközpont REIT, mint a

Regency Centers (NYSE: REG) lehet a kihívásokkal teli időkben, amikor a kiskereskedők úgy érzik, hogy csipke. Az ingatlan típus azt is megmondhatja, hogy egy készlet jövedelemforrása várható-e. A Mall REIT-k, amelyek jellemzően a bérlők 10 éves bérleti szerződés aláírására kényszerülnek, rendszerint sokkal kiszámíthatóbb jövedelmet generálnak, mint a lakás REIT-ek, amelyek rövidebb ideig bérelhetők. A REIT bérlõinek minõségének és sokféleségének ismerete a jövedelmének megbízhatóságát is érzékeli.

Nagyobb, diverzifikált vagy földrajzilag diszpergált REIT-ek kevésbé vannak kitéve a regionális gyengeségnek és a legfontosabb gazdasági ciklusoknak. Ezek a REIT-ok általában stabilabbak a hosszú távra. Egy olyan vállalat, mint a

Equity Residential (NYSE: EQR) tulajdonosa az Egyesült Államokban különböző piacokon található lakások, és kevésbé érzékeny a helyi gazdasági viszonyokra. Másrészt a kisebb, speciálisabb REIT-ok gyakran a legnagyobb növekedési potenciál. Egy olyan résszel rendelkező játékos, mint a

SL Green Realty (NYSE: SLG) , amely kizárólag New Yorkban és környékén található irodákat birtokol, sikeresnek találja, ha ez a piac jól működik. A befektetési válasz

: Még akkor is, ha tudod, hogy mit keressen, lehet, hogy bonyolult lehet megtalálni a legjobb REIT-et a pénzedhez és a legnagyobb lehetőségeket a hosszú távú hozamokhoz. Ne csak az egyes vállalatok osztalékhozamát, hanem az ingatlan portfólióját, a növekedési kilátásait és az értékbecslési szintjét is figyelembe vegye a társaival szemben a legjobb nyereségpotenciálért.