Mennyibe ker�lne a befektet�si strat�gi�ja?

Matthew Fassnacht

Tudjon meg t�bbet Matthew-r�l a Investmentmatome Ask Ask Advisor-r�l

A vil�g egyik leggazdagabb �s legsikeresebb befektet�je, Warren Buffett gyakran megk�rdezi, hogyan kell az �tlagos szem�lynek befektetnie. Leggyakoribb tan�csja az, hogy egy alacsony k�lts�g� S & P 500 indexalapba fektessen be, mert hajland� id�t sz�nni a hossz� t�v� befektet�kre. Ez egy nagyszer� megk�zel�t�s a 50 000 doll�rn�l kisebb befektet�k sz�m�ra, �s kiv�l� alternat�va a nagyv�llalatok �ltal �rt�kes�tett befektet�si alapok 5% -os terhel�si d�j�nak.

Amikor figyelembe vessz�k, mennyi az 5% -os terhel�si d�j �s a standard 1,5% -os k�lcs�n�s alapkiad�si r�ta erõs�ti a befektetõk idõbeli visszak�ld�s�t, a sz�mok nem hazudnak.

Ennek a p�ld�nak a c�lj�ra a let�tkezel� v�llalja a befektet�si alapot �s az S & P 500 index hozama ugyanolyan, mint a d�jak, annak ellen�re, hogy a r�szv�nyalap� befektet�si alapok 80% -a nem teljes�ti az S & P 500-at. 50 000 doll�ros befektet�s az S & P 500 �ves 13,3% -os �ves hozam�nak k�sz�nhet�en t�bb mint 3,8 milli� doll�rt tud felmutatni 35 �v alatt. Azonban ugyanaz a 50 ezer doll�ros befektet�s a 35 �ves befektet�si alapokn�l csak 2,35 milli� doll�rral j�r, ami k�zel 1,5 milli� doll�r k�l�nbs�g.

Az 50 000 doll�rt meghalad� aggressz�v befektet�k �s a hossz� t�v� horizont magasabb befektet�si eredm�nyt �rhet el egy professzion�lis befektet�si vezet� �ltal kidolgozott strat�giai megk�zel�t�sb�l. A Buffett befektet�si elvek alkalmaz�s�val, a glob�lis diverzifik�ci�val �s a t�ke�tt�tel k�r�ltekint� alkalmaz�s�val er�s�tve, nagyon val�sz�n�, hogy befektet�sei fel�lm�lj�k az S & P 500-at. M�g ha egy befektet� olyan hozamokat is realiz�l, amelyek �vente n�h�ny sz�zal�kkal meghaladj�k az indexalapokat, a kamatos kamatok �rt�ke rendk�v�li haszonnal j�rhat.

Mint azt az el�z� p�ld�ban l�ttuk, az indexalapokba t�rt�n� befektet�s 35.000 doll�ros beruh�z�st eredm�nyezhet 3,8 milli� doll�rra. Olyan strat�giai befektet�si menedzser szolg�ltat�sainak felhaszn�l�s�val, akik a glob�lis r�szv�nyek sz�les sk�l�j�n bel�l megfelel� forr�seloszt�st tudnak felaj�nlani, ugyanaz az 50 000 doll�r ugyanazon id�szak alatt k�r�lbel�l 13 milli� doll�rt eredm�nyezhet.

A szeml�letm�d el�nyeinek tov�bbi bemutat�s�hoz �jra meg kell fontolnunk a Buffett-et. Az elm�lt 35 �vben a c�g, a Berkshire Hathaway �ves �tlagos hozama 22,4% volt, �s az S & P 500 indexet hihetetlen�l 11,1% -kal haladta meg �vente. A Berkshire Hathaway-ban 1979. janu�r 1-j�n (35 �vvel ezel�tt), az S & P 500 indexhez k�pest 50 000 doll�ros k�l�nbs�g egy megd�bbent� 56 milli� doll�r.

Azt javaslom, hogy a szakk�pzett befektet�si menedzser felv�tele az �n 50 ezer doll�ros befektet�s�t 56 milli� doll�rba ford�tja 35 �v alatt? Nem. A gazdas�gi �s piaci felt�telek f�ggv�ny�ben a befektet�k nem �rhetik el az elm�lt 35 �vben el�rt 13 milli� doll�rt. Azonban van n�h�ny fontos elv, amely alkalmazhat� a visszat�r�t�sek maximaliz�l�s�ra:

1. A befektet�si alapok m�r el�re �s �ves d�jakat tartalmaznak, amelyek cs�kkenthetik bev�teleit, �s hat�ssal lesznek a befektet�seinek �rt�k�re az id� m�l�s�val
2. Az �tlagos befektet� sz�m�ra a Buffett tan�csad�i befektet�si tan�csad�sa sok �rtelemben van, annak ellen�re, hogy nem k�vette ezt a megk�zel�t�st rendk�v�l j�vedelmez� sz�m�ra.
3. A nagy mennyis�g� k�szp�nzzel rendelkez� befektet�k (50 000 doll�ros �s ann�l magasabb) befektet�k a indexalapok mellett maximaliz�lhatj�k hozamukat k�l�nb�z�, glob�lis befektet�seken kereszt�l.